Иван Терешин Иван Терешин
0поделиться

Доходность и риск в инвестициях.

В данной статье пойдет речь о том, как правильно соотнести ваш инвестиционный риск желаемой доходности при составлении инвестиционного портфеля.

Перед многими инвесторами, особенно начинающими, встает такая проблема – как правильно составить свой инвестиционный портфель. В частности, как правильно управлять доходностью и риском. Как вы понимаете, правильного ответа нет. Здесь, во-первых, необходимо рассуждать логически и, во-вторых, можно получить рекомендацию.

Используйте следующее правило: ваша доходность должна быть в разы больше, чем ваш риск, если брать среднее число по портфелю. Давайте рассуждать логически: к примеру, вам предлагают авантюру, где вы можете потерять весь свой капитал, но заработать при этом 30-40%. На это не нужно соглашаться, потому что не соблюдается «золотое» правило, описанное выше. Поэтому если вы составили инвестиционный портфель, то ваша доходность должна всегда превышать ваш инвестиционный риск.

Теперь разберем кейсовые ситуации, как можно составить свой инвестиционный портфель и как правильно им управлять.

Портфель 1.

Стартовая сумма – 1000000 рублей. Распределим его в следующем соотношении: большую часть (90%) мы кладем в надежный банк и знаем, что с ними ничего не случится. Соответственно, риск стремится к 0. Остальные 10% вкладываем в агрессивные инструменты. Если брать в пример криптовалюту, то  доходность от нее может составлять в среднем 500% в год. И, конечно, тут максимальный риск – 100%.  Как видите, лишь малая часть дает нам доход, но обратите внимание, при риске в 10% вы можете заработать больше 50%. А теперь рассуждаем логически: если взять эти 10% и разделить еще на 5 частей, то риск логически уже уменьшится, хотя математически останется прежним. Ведь  вероятность  того, что все 5 агрессивно-финансовых инструментов нам не помогут, и мы не только не заработаем, но и потеряем нашу часть, уменьшается. Давайте рассуждать дальше логически. Если мы уверены в надежности консервативного инструмента, который дает нам 5% в год, мы точно заработаем 45000 рублей. И получается, что при таком потенциале риск всего чуть больше 5%. Согласитесь, ведь это логически правильно. Поэтому, составляя даже самый консервативный инвестиционный портфель, используйте инструмент, который будет давать вам доходность. Он будет не только покрывать, но и обгонять инфляцию.

Портфель 2.

Для умеренных инвесторов мы предлагаем второй вариант, как можно разделить свои активы.

Также оставляем 10% на агрессивные инструменты с той же доходностью, предположим 900000 рублей. Разделим пополам: 450000 мы оставляем в том же банке, а вторую часть инвестируем в фонды с доходностью в 30% в год. Также возьмем средний риск – 10%. Получается, что относительно предыдущего портфеля, мы увеличили риск на 5%, но общую доходность мы увеличили на 10%. Это и называется правильное перераспределение портфеля, когда доходность увеличивается больше, чем риск.

Портфель 3.

Следующий вариант подойдет для более агрессивных стратегов.

Здесь мы оставляем 30% в надежном банке, 50% инвестируем в фонд, и 20% (10000 рублей) инвестируем, к примеру, в криптовалюту. И обратите внимание, что мы снова увеличили риск, и доходность при этом тоже увеличилась вдвое. Теперь представьте, что при риске в 25% мы можем заработать больше 100% в год. Здесь все логически и математически правильно.

Если вы действительно хотите правильно управлять своим портфелем, начните с цели. И когда составляете портфель, всегда придерживайтесь этого правила: доход всегда больше риска. Конечно, вначале будут всегда вопросы, сложности, но стать опытным инвестором всегда можно:

  • Получая знания
  • Получая опыт

Получить знания можно с помощью совета знакомого, либо попробовать самому. А вот получение опыта всегда происходит через действие. Соблюдая правила соотношения доходности и риска, набираясь знаниями и опытом, вы станете опытным инвестором и сможете без проблем формировать свой инвестиционный портфель.

Онлайн мастер-класс по криптовалютам. Записывайся!

Записаться на мастер-класс
15 февраля, 2018г.